Cách giao dịch trên thị trường ngoại hối Cho dù bạn là một nhà giao dịch cá nhân hay một chuyên gia tài chính hoặc đầu tư, thị trường ngoại hối (forex), còn được gọi là thị trường tiền tệ hoặc ngoại tệ, là nơi có tiền. Số tiền giao dịch ngoại hối xấp xỉ€ 4, 24nghìn tỷ (vâng, nghìn tỷ, không phải tỷ) mỗi ngày. Bằng cách so sánh, khoảng€ 594, 09 thị trường trái phiếu tỷ đô một ngày và € 169, 74hàng tỷ giao dịch chứng khoán mỗi ngày trên toàn thế giới xuất hiện ở quy mô tương đối nhỏ. Tổng giá trị hàng ngày của tất cả các giao dịch chứng khoán trên thế giới chỉ bằng khoảng một giờ giao dịch trên thị trường ngoại hối mỗi ngày. Người chơi Forex - Ngân hàng Có một số nhóm người tham gia riêng biệt trong thị trường ngoại hối. Nhóm các nhà giao dịch ngoại hối lớn nhất, xét về tổng giá trị giao dịch bằng đô la mà họ chiếm, bao gồm các ngân hàng thương mại và đầu tư. Các ngân hàng thực hiện một số lượng lớn giao dịch tiền tệ thay mặt cho khách hàng của họ, những người tham gia vào các hoạt động kinh doanh và thương mại quốc tế. Họ cũng đóng vai trò là nhà tạo lập thị trường trong giao dịch ngoại hối và giao dịch nhiều trong tài khoản của chính họ. (Nếu một nhân viên ngân hàng cảnh báo bạn không nên giao dịch ngoại hối, bạn có thể muốn hỏi họ tại sao, nếu ngoại hối là một khoản đầu tư tồi tệ như vậy, ngân hàng của họ lại đầu tư số tiền lớn như vậy vào thị trường ngoại hối) Người chơi Forex - Chính phủ Các chính phủ, thông qua các ngân hàng trung ương của họ, cũng là những người chơi chính trên thị trường ngoại hối. Ngân hàng trung ương của một quốc gia thường sẽ áp dụng các vị thế mua hoặc bán lớn tiền tệ của mình nhằm cố gắng kiểm soát giá trị tương đối của đồng tiền để chống lạm phát hoặc cải thiện cán cân thương mại của quốc gia đó. Sự can thiệp của ngân hàng trung ương vào thị trường ngoại hối tương tự như sự can thiệp của ngân hàng trung ương theo chính sách vào thị trường trái phiếu. Người chơi Forex - Công ty Các công ty lớn hoạt động trên phạm vi quốc tế cũng tham gia đáng kể vào giao dịch ngoại hối, giao dịch lên đến hàng trăm tỷ đô la hàng năm. Các công ty có thể sử dụng thị trường ngoại hối để bảo vệ các hoạt động kinh doanh chính của họ ở nước ngoài. Ví dụ: Nếu một công ty có trụ sở tại Hoa Kỳ đang kinh doanh một lượng lớn hoạt động kinh doanh tại Singapore, yêu cầu công ty đó thực hiện các giao dịch kinh doanh lớn bằng đô la Singapore, thì công ty đó có thể tự bảo vệ chống lại sự sụt giảm giá trị tương đối của đồng đô la Singapore bằng cách mua cặp tiền tệ. Usd / Sgd (Đô la Mỹ so với Đô la Singapore). Người chơi Forex - Nhà giao dịch Cuối cùng, nhưng chắc chắn không kém phần quan trọng, là các nhà giao dịch ngoại hối cá nhân, các nhà đầu cơ giao dịch thị trường ngoại hối tìm kiếm lợi nhuận đầu tư. Nhóm này bao gồm nhiều nhân vật khác nhau, từ các nhà quản lý quỹ đầu tư chuyên nghiệp đến các nhà đầu tư nhỏ lẻ, những người tham gia thị trường với nhiều mức độ khác nhau về kỹ năng, kiến thức và nguồn lực. Học giao dịch ngoại hối - Cặp tiền tệ Thị trường ngoại hối giao dịch các biến động về tỷ giá hối đoái giữa các cặp tiền tệ, chẳng hạn như đồng euro và đô la Mỹ, được gọi là Eur / Usd. Trong bảng báo giá tỷ giá hối đoái, đơn vị tiền tệ đầu tiên trong bảng báo giá được gọi là đồng tiền cơ sở và đồng tiền thứ hai là đồng tiền định giá. Tỷ giá hối đoái cho một cặp tiền tệ xuất hiện dưới dạng một số như 1.1235. Nếu cặp Eur / Usd được trích dẫn là 1.1235, điều đó có nghĩa là€ 0, 95 (và thứ 35/100) bằng đô la Mỹ bằng một euro. Các cặp tiền tệ được giao dịch rộng rãi nhất đương nhiên là những cặp tiền liên quan đến các loại tiền tệ được sử dụng rộng rãi nhất trên toàn thế giới - đô la Mỹ (USD), đồng euro (EUR), bảng Anh (GBP) và yên Nhật (JPY). Học giao dịch ngoại hối - Pips Nói chung, sự dao động nhỏ nhất trong tỷ giá hối đoái giữa hai loại tiền tệ được gọi là "pip". Với hầu hết các cặp tiền tệ, được báo giá đến bốn chữ số thập phân, một pip bằng 0, 0001. Ngoại lệ chính là các cặp tiền yên Nhật chỉ được báo giá đến hai chữ số thập phân sao cho một pip bằng 0, 01. Nhiều nhà môi giới hiện báo giá đến năm chữ số thập phân, với số cuối cùng biểu thị một phần mười phân số của một pip. Giá trị của một pip phụ thuộc vào cả cặp tiền được giao dịch và kích thước lô được giao dịch. Đối với một lô tiêu chuẩn, một pip thường bằng€ 8, 49 (CHÚNG TA) ; giao dịch các lô nhỏ, một pip tương đương€ 0, 85; và giao dịch các lô nhỏ, một pip tương đương với 10 xu. Giá trị của một pip thay đổi một chút tùy thuộc vào cặp tiền được giao dịch, nhưng những con số đó gần như chính xác cho tất cả các cặp. Ưu điểm của Giao dịch Ngoại hối - Đòn bẩy Một trong những điểm thu hút chính của giao dịch ngoại hối là đòn bẩy vô song có sẵn cho các nhà giao dịch ngoại hối. Đòn bẩy là khả năng giữ một vị thế thị trường chỉ với một phần nhỏ của giá trị thị trường của công cụ đang được giao dịch. Số tiền ký quỹ bắt buộc theo tỷ lệ này để giữ một vị thế giao dịch được gọi là "ký quỹ". Đòn bẩy được biểu thị bằng một tỷ lệ cho thấy số tiền ký quỹ mà một nhà môi giới yêu cầu để giữ một vị thế trên thị trường. Ví dụ: Đòn bẩy 50: 1 có nghĩa là nhà giao dịch chỉ cần đặt 2% tổng giá trị giao dịch để bắt đầu giao dịch. Một số nhà môi giới cung cấp đòn bẩy lên đến 1000: 1. Số lượng đòn bẩy cao có nghĩa là các nhà giao dịch ngoại hối có thể sử dụng một lượng vốn đầu tư nhỏ để thu được lợi nhuận đáng kể. Ví dụ: Với một khoản đầu tư chỉ khoảng€ 8, 49, giao dịch các lô siêu nhỏ với đòn bẩy 500: 1, một nhà giao dịch có thể nhận ra lợi nhuận xấp xỉ € 16, 97 (hoặc gần gấp đôi khoản đầu tư của anh ấy) chỉ với sự thay đổi 20 pip trong tỷ giá hối đoái. Do nhiều cặp tiền tệ thường có phạm vi giao dịch hàng ngày từ 100 pips trở lên, thật dễ dàng để thấy cách các nhà giao dịch có thể nhận được lợi nhuận đáng kể từ các biến động thị trường rất nhỏ, sử dụng số vốn giao dịch tối thiểu, nhờ vào đòn bẩy. Tuy nhiên, các nhà giao dịch phải nhớ rằng cũng giống như đòn bẩy làm tăng lợi nhuận, nó cũng làm tăng lỗ. Vì vậy, một nhà giao dịch có thể chỉ cam kết€ 8, 49 trong tổng số vốn giao dịch của mình để bắt đầu giao dịch, nhưng cuối cùng nhận ra khoản lỗ về cơ bản lớn hơn € 8, 49. Ưu điểm của Giao dịch Ngoại hối - Tính thanh khoản Khối lượng giao dịch cực kỳ cao xảy ra trên thị trường ngoại hối mỗi ngày giao dịch tạo ra mức thanh khoản cao tương ứng. Tính thanh khoản cao tạo ra chênh lệch giá mua và giá bán thấp và cho phép các nhà giao dịch dễ dàng tham gia và thoát khỏi giao dịch trong suốt cả ngày giao dịch. Chênh lệch giá mua-bán trên các cặp tiền tệ chính, chẳng hạn như GBP / USD, thường thấp hơn nhiều so với chênh lệch giá mua-bán trên nhiều cổ phiếu, giúp giảm thiểu chi phí giao dịch cho các nhà giao dịch. Đối với các nhà giao dịch tổ chức lớn, chẳng hạn như ngân hàng, tính thanh khoản cao cho phép họ giao dịch các vị thế lớn mà không gây ra biến động lớn về giá thường xảy ra ở các thị trường có tính thanh khoản thấp. Một lần nữa, điều đó làm cho tổng chi phí giao dịch thấp hơn và do đó, lợi nhuận ròng lớn hơn hoặc lỗ ròng nhỏ hơn. Tính thanh khoản cao hơn cũng được nhiều nhà giao dịch coi là khiến thị trường có nhiều khả năng giao dịch theo các xu hướng dài hạn, có thể dễ dàng phân tích hơn với việc sử dụng biểu đồ và phân tích kỹ thuật. Ưu điểm của Giao dịch Ngoại hối - Biến động Như đã lưu ý trước đây, nhiều cặp tiền tệ được giao dịch rộng rãi nhất thường có phạm vi giao dịch hàng ngày lên đến 100 pips hoặc hơn. Sự biến động hàng ngày này tạo ra những cơ hội quan trọng để nhận lợi nhuận chỉ đơn giản trong phạm vi biến động giá xảy ra trong một ngày giao dịch bình thường. Lợi thế của sự biến động được tăng cường bởi thực tế là trong giao dịch ngoại hối, việc bán ngắn cũng dễ dàng như mua dài. Không có hạn chế đối với việc bán khống như những hạn chế tồn tại đối với giao dịch cổ phiếu. Một phạm vi giao dịch hàng ngày rộng rãi, với cơ hội kiếm lời ngang nhau từ cả mua và bán, khiến thị trường ngoại hối trở nên rất hấp dẫn đối với các nhà đầu cơ nói chung và các nhà giao dịch trong ngày nói riêng. Chiến lược giao dịch ngoại hối - Phân tích cơ bản Có hai cách tiếp cận chiến lược cơ bản để giao dịch ngoại hối - cơ bản và kỹ thuật. Giao dịch phân tích cơ bản thường được các nhà giao dịch dài hạn ưa chuộng hơn - những người mua (hoặc bán) và nắm giữ một cặp tiền tệ trong một khoảng thời gian dài. Phân tích cơ bản là phân tích dựa trên các điều kiện kinh tế, cả trong phạm vi các quốc gia cụ thể và trên toàn cầu. Trong hầu hết các ngày giao dịch, các báo cáo kinh tế khác nhau từ các quốc gia khác nhau trên thế giới được công bố. Các dấu hiệu tích cực hay tiêu cực đến từ các báo cáo này là động lực chính dẫn đến những thay đổi lớn về tỷ giá hối đoái giữa các cặp tiền tệ. Ví dụ: Nếu một số báo cáo tích cực về nền kinh tế Vương quốc Anh được phát hành trong khung thời gian ba tháng, điều đó có khả năng làm tăng giá trị của GBP so với các loại tiền tệ khác như EUR và USD. Trong số các báo cáo kinh tế quan trọng nhất được phát hành, những báo cáo có khả năng ảnh hưởng nhất đến thị trường tiền tệ, là tổng sản phẩm quốc nội (GDP), chỉ số giá tiêu dùng (CPI), chỉ số giá sản xuất (PPI), các báo cáo việc làm và niềm tin tiêu dùng khác nhau, và các quyết định chính sách của ngân hàng trung ương. Phân tích cơ bản cũng có thể dựa trên các xu hướng kinh tế toàn cầu. Ví dụ, nếu việc sử dụng bông tăng trên toàn thế giới, thì nền kinh tế của các quốc gia là nhà sản xuất bông lớn có thể được hưởng lợi và giá trị tương đối của đồng tiền của họ có thể sẽ tăng lên. Lãi suất, được ấn định bởi ngân hàng trung ương của một quốc gia, là một yếu tố chính trong việc xác định giá trị tương đối của một loại tiền tệ. Nếu các nhà đầu tư có thể nhận ra lợi nhuận cao hơn đáng kể từ tiền được giữ trong tài khoản trả lãi ở Hoa Kỳ so với từ tài khoản chịu lãi ở các quốc gia khác, thì điều đó làm cho đô la Mỹ trở nên hấp dẫn hơn và do đó, có khả năng tăng giá trị so với các loại tiền tệ khác. Chiến lược giao dịch ngoại hối - Phân tích kỹ thuật Nhiều nhà giao dịch ngoại hối ủng hộ phân tích kỹ thuật trong việc xác định các vị trí giao dịch mà họ áp dụng. Phân tích kỹ thuật - phân tích dựa trên biểu đồ biến động giá trên thị trường với sự hỗ trợ của các chỉ báo kỹ thuật khác nhau - thường được các nhà đầu cơ và các nhà giao dịch ngắn hạn hoặc trong ngày ưa chuộng, mặc dù các nhà giao dịch dài hạn cũng có thể sử dụng phân tích kỹ thuật. Phân tích kỹ thuật đơn giản là phân tích dựa trên chuyển động giá trong quá khứ và hành vi thị trường (chẳng hạn như khối lượng hoặc biến động). Các chỉ báo kỹ thuật bao gồm các chỉ báo xu hướng như đường trung bình động và sức mạnh thị trường hoặc các chỉ báo động lượng như chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI). Chiến lược giao dịch kỹ thuật cơ bản có thể đơn giản như mua một cặp tiền tệ khi giá / tỷ giá hối đoái nằm trên đường trung bình động 50 kỳ và bán cặp tiền tệ khi nó ở dưới mức trung bình động 50 kỳ. Một số nhà giao dịch kỹ thuật sử dụng một chỉ báo kỹ thuật duy nhất cho các giao dịch, trong khi những người khác áp dụng nhiều chỉ báo kỹ thuật làm chỉ báo giao dịch. Ví dụ: Chiến lược giao dịch kỹ thuật đơn giản vừa được phác thảo, sử dụng đường trung bình động, có thể được kết hợp với một chỉ báo xung lượng như MACD, với các giao dịch chỉ được bắt đầu khi tồn tại cả hai mức giá và mức xung lượng nhất định. Nhà giao dịch kỹ thuật phân tích biểu đồ của các khung thời gian khác nhau dựa trên sở thích về khung thời gian giao dịch cá nhân của nhà giao dịch. Các nhà giao dịch thực hiện các giao dịch rất nhanh, trong và ngoài thị trường có thể tập trung phân tích của họ vào biểu đồ khung thời gian 5 phút hoặc thậm chí 1 phút. Các nhà giao dịch có khung thời gian giao dịch dài hạn có nhiều khả năng áp dụng phân tích kỹ thuật hơn cho các biểu đồ hàng giờ, 4 giờ hoặc hàng ngày. Thị trường ngoại hối - Thị trường cơ hội lợi nhuận Thị trường ngoại hối là một trong những thị trường hấp dẫn nhất đối với các nhà giao dịch. Giao dịch ngoại hối đã bùng nổ phổ biến kể từ khi giao dịch bán lẻ của các nhà đầu tư nhỏ lẻ trở nên sẵn có hơn vào khoảng đầu thế kỷ này. Khả năng mở một tài khoản giao dịch với số tiền nhỏ như€ 42, 43-€ 84, 87, và khả năng sau đó biến một số tiền nhỏ như vậy thành hàng triệu chỉ trong vòng vài năm, là một sự hấp dẫn gần như không thể cưỡng lại được. Tuy nhiên, sự thu hút của "tiền dễ dàng" từ giao dịch ngoại hối có thể là lừa đảo. Thực tế là phần lớn các nhà giao dịch ngoại hối thua lỗ, và chỉ một tỷ lệ nhỏ các nhà giao dịch là người chiến thắng nhất quán trong thị trường giao dịch tiền tệ. Chìa khóa để thành công trong giao dịch ngoại hối không chỉ bao gồm một chiến lược giao dịch tốt, đúng đắn mà còn là kỷ luật giao dịch đặc biệt, sự kiên nhẫn và quản lý rủi ro. Một số nhà giao dịch ngoại hối siêu thành công đã tóm tắt bí quyết thành công của họ như là, "Chỉ cần tránh thua lỗ lớn cho đến khi bạn trở thành người chiến thắng lớn. Hầu hết các nhà giao dịch đều thất bại vì họ đánh cược hết số vốn giao dịch của mình và không còn tiền để giao dịch khi cơ hội giao dịch 'triệu đô la' cuối cùng xuất hiện".
