Nhóm các tổ chức tài chính (FIG) là gì? Nhóm các Định chế Tài chính (FIG) là một nhóm các chuyên gia cung cấp các dịch vụ tư vấn cho các khách hàng là tổ chức tài chính. Một số dịch vụ mà FIG cung cấp bao gồm mua bán và sáp nhập, tái cấp vốn, huy động vốn, tái cấu trúc tài chính, định giá doanh nghiệp, ý kiến chuyên gia tài chính và các dịch vụ tư vấn khác. Các công ty có thể đại diện cho các khách hàng tiềm năng của FIG bao gồm các ngân hàng đầu tư và các công ty cung cấp dịch vụ tài chính cho các doanh nghiệp, ngân hàng, công ty quản lý tài sản, công ty môi giới và công ty bảo hiểm. Các ngân hàng đầu tư đôi khi phân loại các lĩnh vực chuyên môn của họ theo FIG thành nhóm dịch vụ tài chính và nhóm bảo hiểm, với mục đích cung cấp các dịch vụ phù hợp cho khách hàng của họ. Không giống như các công ty khác kiếm được lợi nhuận từ việc bán các sản phẩm vật chất, các công ty FIG kiếm tiền bằng cách vay tiền với giá rẻ và cho vay chi phí cao. Các công ty trong Nhóm các tổ chức tài chính đang kinh doanh dịch vụ luân chuyển tiền dưới dạng tiền gửi, tiền cho vay và thị trường tiền tệ; do đó, một tỷ trọng đáng kể trong doanh thu và chi phí của họ là dưới dạng thu nhập lãi và chi phí lãi vay. Ví dụ, tài khoản lãi và lỗ của một ngân hàng tiền gửi bao gồm các giá trị lớn của chi phí lãi vay và thu nhập lãi, và ít hoặc không có bút toán giá vốn hàng bán hoặc khấu hao. Vì vốn của Nhóm các tổ chức tài chính chủ yếu đến từ các khách hàng cá nhân, nên có những hạn chế về loại tài sản và số lượng tài sản có thể nắm giữ. Các loại khách hàng FIG Tùy thuộc vào bản chất chính xác của hoạt động kinh doanh, Nhóm các tổ chức tài chính (FIG) hoạt động với các loại công ty sau: # 1 Ngân hàng Ngân hàng là tổ chức chấp nhận tiền gửi của công chúng thông qua tài khoản tiết kiệm, tài khoản vãng lai, tài khoản thị trường tiền tệ, chứng chỉ tiền gửi và tài khoản tiền gửi kỳ hạn. Các ngân hàng giữ các khoản tiền gửi và trả một ít lãi suất. Sau đó, các ngân hàng sử dụng tiền gửi để cho khách hàng vay với lãi suất cao hơn đáng kể so với lãi suất dành cho người gửi tiền. Ví dụ, một ngân hàng có thể đưa ra mức lãi suất trung bình cho người gửi tiền là 2%, trong khi tính lãi suất trung bình cho người đi vay là 7%. Trung bình khi đó, ngân hàng sẽ tạo ra lợi nhuận 5% (7-2 = 5). Tất nhiên, đây là một ví dụ rất đơn giản, không tính đến chi phí kinh doanh, chênh lệch chính xác giữa tổng số tiền ngân hàng cho vay và tổng số tài khoản tiền gửi, và các mức lãi suất khác nhau được thanh toán hoặc kiếm được. Các loại cho vay và tài khoản. Ngoài tiền gửi của khách hàng, các ngân hàng cũng có thể tài trợ cho các hoạt động cho vay của mình bằng nguồn vốn bán buôn từ chính phủ, thị trường vốn và các tổ chức tài chính khác. Chính phủ cho các ngân hàng vay thông qua các ngân hàng trung ương, trong khi các khách hàng tổ chức lớn - chẳng hạn như quỹ ưu đãi và quỹ hưu trí - có thể cung cấp nguồn vốn dài hạn để đổi lại lãi hàng năm cao hơn. Hầu hết các ngân hàng đều né tránh tài trợ bán buôn vì đó là dấu hiệu cho thấy ngân hàng này không có khả năng cạnh tranh như các ngân hàng khác và có thể đang gặp khó khăn về tài chính. Ngoài ra, tài trợ bán buôn đắt hơn các nguồn thu khác, và ngân hàng sẽ cần phải giải quyết để giảm chênh lệch lãi suất. Một nguồn thu khác của ngân hàng là vốn cổ phần. Các ngân hàng huy động vốn chủ sở hữu bằng cách bán cổ phần cho các nhà đầu tư bên ngoài và trả cổ tức. Vì vốn tự có rất đắt, nên nó thường chỉ được phát hành khi ngân hàng gặp khó khăn về tài chính hoặc cần vốn để mở rộng hoặc mua lại. Các ngân hàng có thể gọi cổ phiếu để họ có thể mua lại chúng vào một thời điểm nào đó trong tương lai khi vị thế vốn của họ đã được củng cố hoặc cải thiện. Thu lãi từ cho vay chiếm từ 50% đến 70% tổng doanh thu của ngân hàng. Các tài sản sinh lãi khác mà ngân hàng đầu tư vào có thể bao gồm thế chấp, cổ phiếu và trái phiếu, tài trợ thương mại và kinh doanh tự doanh. Thu nhập ngoài lãi chiếm 25% -50% tổng doanh thu và chủ yếu bao gồm phí dịch vụ. Ví dụ: Một số ngân hàng tính phí cho vay và phí gửi tiền, phí sử dụng ATM và phí sổ cái. Các ngân hàng thường tạo ra doanh thu đáng kể từ lãi và phí tính trên thẻ tín dụng mà ngân hàng phát hành. # 2 Bảo hiểm Các công ty bảo hiểm kiếm tiền theo hai cách chính - thu phí bảo hiểm từ việc bán các loại chính sách khác nhau cho các cá nhân và doanh nghiệp và đầu tư phí bảo hiểm mà họ nhận được vào các tài sản sinh lãi. Phần chênh lệch giữa số tiền thu được khi bán hợp đồng và số tiền được thanh toán khi yêu cầu bảo hiểm là thu nhập bảo lãnh phát hành. Ví dụ, nếu một công ty bảo hiểm thu được 1 triệu đô la phí bảo hiểm và trả 600.000 đô la tiền yêu cầu bảo hiểm, thì công ty đó tạo ra lợi nhuận là 400.000 đô la. Tuy nhiên, nếu số tiền yêu cầu bồi thường lên tới 1, 2 triệu đô la, công ty sẽ phải chịu khoản lỗ 200.000 đô la. Trong những trường hợp bình thường, hàng năm các công ty bảo hiểm thu một khoản tiền khổng lồ và họ có thể không phải trả các khoản bồi thường đối với các hợp đồng đó trong nhiều năm. Các công ty bảo hiểm cũng kiếm được thu nhập từ đầu tư bằng cách đầu tư số tiền họ có được từ việc bán các sản phẩm bảo hiểm trước khi thanh toán cho các yêu cầu bồi thường. Họ sử dụng doanh thu nhận được để đầu tư vào trái phiếu hoặc cổ phiếu để có thể kiếm lợi nhuận trước khi phải trả các khoản yêu cầu bồi thường. Đôi khi, các công ty bảo hiểm có thể tính phí sản phẩm của họ một cách cạnh tranh để họ có thể nhận được nhiều phí bảo hiểm hơn so với các đối thủ cạnh tranh và sau đó đầu tư các khoản tiền đó vào thị trường chứng khoán. Số tiền thu được từ các quỹ đã đầu tư cho phép các công ty bảo hiểm tiếp tục hoạt động bảo hiểm ngay cả khi việc bảo lãnh tổn thất đôi khi có thể vượt quá phí bảo hiểm thu được. Các công cụ tài chính phổ biến nhất mà các công ty bảo hiểm đầu tư vào bao gồm tín phiếu Kho bạc, trái phiếu doanh nghiệp cao cấp và các khoản tương đương tiền sinh lãi. # 3 Quản lý tài sản Các công ty quản lý tài sản kiếm được thu nhập bằng cách đầu tư tiền cho các cá nhân và nhà đầu tư tổ chức như quỹ hưu trí và quỹ tài trợ của trường đại học, đổi lại được trả một khoản phí. Chúng cho phép các nhà đầu tư có nhiều lựa chọn đầu tư đa dạng hơn so với nếu họ tự đầu tư. Bằng cách gộp tài sản, các nhà đầu tư có thể tránh được các yêu cầu về vốn tối thiểu dành cho các nhà đầu tư cá nhân và đầu tư vào các nhóm đầu tư lớn với số vốn nhỏ hơn. Người quản lý tài sản tính hai loại phí - phí quản lý và phí thực hiện. Phí quản lý được trả theo tỷ lệ phần trăm của tổng tài sản được quản lý, bất kể kết quả đầu tư của họ. Phí hiệu suất được tính theo tỷ lệ phần trăm lợi nhuận mà người quản lý tài sản kiếm được vượt quá tiêu chuẩn được xác định trước cụ thể. Ví dụ, giả sử rằng ABC quản lý tài sản trị giá 10 triệu đô la và tính phí quản lý là 2%. ABC sẽ kiếm được 200.000 đô la từ việc này. Nếu giá trị của tài sản được quản lý (AUM) tăng lên 12 triệu đô la do các khoản đầu tư của ABC, thì ABC sẽ nhận thêm phí thực hiện là 40.000 đô la (phí thực hiện thường là 20% lợi nhuận). Tổng cộng, ABC sẽ kiếm được 240.000 đô la từ khách hàng. Người quản lý tài sản xem xét số liệu AUM để nhanh chóng xác định xem tài sản đang tăng hay giảm. Việc AUM tăng trưởng hay thu hẹp được xác định bởi lãi / lỗ đầu tư, dòng hữu cơ và dòng thu được. Luồng không phải trả tiền là giá trị của tài sản được khách hàng đưa ra ngoài tầm kiểm soát của người quản lý tài sản, trong khi luồng có được đại diện cho tài sản được thêm vào hoặc có được từ những người quản lý tài sản khác.
